32+ млн успешных сделок
Копитрейдинг на крипте
Компенсация убытков
100 USDT
100 USDT
Get a Shocking Discount!
Get 85% OFF on all our selected products
Понятие Доходного Фермерства
Доходное фермерство – это процесс размещения криптовалютных активов в пулах ликвидности или других децентрализованных финансовых платформах (DeFi) для получения более высокой прибыли. Данная стратегия когда-то была одним из основных драйверов роста зарождающегося сектора DeFi, однако она утратила большую часть своей популярности после краха стейблкоина TerraUSD в мае 2022 года.
Contents
Понятие Доходного ФермерстваКлючевые МоментыКак Работает Доходное Фермерство?История Доходного ФермерстваРоли, Которые Выполняют Доходные ФермерыРиски Доходного ФермерстваДоходно Ли Доходное Фермерство?Рискованно Ли Доходное Фермерство?Есть Ли Другое Название Для Доходного Фермерства?ЗаключениеПульс Новости 6.3 из 10
Ключевые Моменты
- Доходное фермерство – рискованная и волатильная инвестиционная стратегия, при которой инвестор размещает, сдает в аренду, берет в долг или блокирует криптовалютные активы на платформе DeFi для получения более высокой прибыли.
- Инвестор получает доход в виде дополнительных криптовалютных активов.
- Доходное фермерство было одним из крупнейших драйверов роста сектора DeFi: в 2023 году на доходное фермерство было направлено около 8 миллиардов долларов.
Как Работает Доходное Фермерство?
Доходное фермерство позволяет инвесторам получать доход путем размещения монет или токенов на децентрализованной бирже (DEX) для обеспечения ликвидности для различных пар токенов. Доходные фермеры обычно используют DEX для сдачи в аренду, заимствования или стейкинга монет – операции, которые позволяют им получать проценты и спекулировать на колебаниях цен.
Для блокировки токенов, выданных в качестве займа для доходного фермерства, на DEX используются смарт-контракты.
В число ведущих протоколов доходного фермерства входят Aave, Pancakeswap и Uniswap.
История Доходного Фермерства
В июне 2020 года кредитный рынок Ethereum под названием Compound начал предлагать COMP, актив ERC-20, который дает возможность управлять протоколом Compound, своим пользователям.
Такой тип актива называется токеном управления, и он предоставляет держателям право голоса, давая им власть над изменениями в платформе. Интерес к токену подстегнул его популярность и вывел Compound на лидирующие позиции в DeFi. После этого был введен термин “доходное фермерство”.
Роли, Которые Выполняют Доходные Фермеры
- Поставщики Ликвидности
- Кредиторы
- Заемщики
- Вкладчики (стейкеры)
Криптовалюта менее ликвидная, чем фондовый рынок, поскольку объем торговли на ней намного меньше. Поставщики ликвидности размещают токены на биржах, чтобы помочь трейдерам входить и выходить из позиций. Биржа взимает комиссию за сделки, которая передается поставщикам ликвидности.
Доходный фермер выступает в качестве кредитора, когда он сдает криптовалюту в долг заемщикам с использованием смарт-контрактов и через такие платформы, как Compound или Aave, в конечном итоге получая доход от процентов, выплачиваемых по займу.
С другой стороны, есть заемщики – участники рынка, которые используют один токен в паре в качестве обеспечения и берут в долг другой токен из пары. Эта операция позволяет пользователям выращивать доход с помощью заемной(ых) монеты(монет). Это означает, что фермер сохраняет свои первоначальные активы, которые могут вырасти в цене, и получает доход от заемных монет.
Самый простой способ стать вкладчиком (стейкером) и начать получать вознаграждения за стейкинг – воспользоваться услугами криптовалютной биржи, такой как Coinbase, используя ее кошелек. В свою очередь, вы получаете вознаграждения в зависимости от суммы, которую вы поставили на стейкинг.
В блокчейнах с доказательством доли (PoS) пользователь получает комиссию (в зависимости от схемы выплат и суммы, поставленной на стейкинг), если он передает свою криптовалюту в пул стейкинга или другому валидатору, который выплачивает вознаграждения.
Криптовалютная биржа Kraken закрыла свой сервис стейкинга в США после принятия регулятивных мер Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC). Биржа Coinbase также находится под пристальным вниманием регулирующих органов, но утверждает, что ее услуги стейкинга не являются ценными бумагами.
Еще одна причина стать вкладчиком (стейкером) – это возможность получать составные доходы. Полученные доходы можно добавить к вашему текущему стейку для увеличения доходов путем сложного процента.
Риски Доходного Фермерства
Доходное фермерство создает финансовые риски для заемщиков и кредиторов.
Например, когда рынки криптовалют волатильны, пользователи могут понести убытки и проскальзывания цен.
- Риски, которые следует принять во внимание:
- Рагпуллы, тип мошенничества, при котором разработчик криптовалюты собирает деньги инвесторов для проекта, а затем бросает его, не возвращая средства инвесторам.
- Регуляторные риски, например, когда SEC или государственные регулирующие органы пытаются контролировать доходное фермерство и выдают предписания о прекращении деятельности сайтам по выдаче криптовалютных кредитов, таким как Celsius и BlockFi (который закрыл свою веб-платформу 31 мая 2024 года).
- Турбулентность, подразумевающая колебания рынка и склонность к медвежьим тенденциям, которая может возникнуть с большинством инвестиций, когда их стоимость падает.
Доходно Ли Доходное Фермерство?
Доходное фермерство может быть прибыльным, но его прибыльность зависит только от того, что позволяет рынок. Рынок криптовалют, независимо от того, как он используется для заработка, очень волатилен.
Рискованно Ли Доходное Фермерство?
Да. Доходное фермерство может принести большую прибыль, но также может привести к значительным убыткам.
Есть Ли Другое Название Для Доходного Фермерства?
Доходное фермерство иногда называют доходным майнингом.
Заключение
Доходное фермерство – это высокорискованная инвестиционная стратегия, при которой инвестор предоставляет ликвидность, размещает на стейкинг, сдает в аренду или берет в долг криптовалютные активы на платформе DeFi для получения более высокой прибыли. Инвесторы могут получать доход в виде дополнительных криптовалютных активов.
Популярность доходного фермерства снизилась, но оно по-прежнему может быть прибыльным. Однако им должны заниматься только самые опытные инвесторы, которые могут выдержать или не обращать внимания на риски волатильности цен, рагпуллов и регуляторных действий.
Комментарии, мнения и анализы, выраженные на Investopedia, предназначены только для информационных целей. Ознакомьтесь с нашим заявлением об ограничении ответственности, чтобы получить более подробную информацию.
На момент написания этой статьи автор не владеет криптовалютой.
Пульс Новости 6.3 из 10
- **Значимость новости:** 7/10
Новость предоставляет базовое понимание yield farming, которое является важной концепцией в криптовалютной индустрии, но она не содержит новых или революционных идей. - **Инновационная ценность новости:** 3/10
Новость не раскрывает никаких новых или инновационных аспектов yield farming, а скорее обобщает существующую информацию. - **Потенциальное влияние новости на рынок:** 5/10
Новость вряд ли окажет значительное влияние на рынок, поскольку она в основном носит информативный характер и не сообщает о каких-либо новых событиях или разработках. - **Релевантность новости:** 8/10
Новость напрямую связана с криптовалютным рынком и предоставляет актуальную информацию о yield farming. - **Актуальность новости:** 7/10
Новость актуальна, поскольку yield farming остается популярной темой в криптовалютной индустрии. - **Достоверность новости:** 9/10
Новость опубликована на авторитетном финансовом сайте Investopedia и содержит точную и заслуживающую доверия информацию. - **Общий тон новости:** 6/10
Тон новости нейтральный и объективный, он не продвигает yield farming, но и не проявляет предвзятости к нему.
